## 霍尔木兹海峡与市场波动：薛定谔的困境 霍尔木兹海峡正经历着一个动荡的“开/闭”状态，类似于薛定谔的猫的思想实验。最初，伊朗保证在以色列-黎巴嫩停火期间允许自由通行，市场乐观情绪随之而来，标准普尔500指数上涨，布伦特原油价格大幅下跌。然而，这种局面迅速逆转，伊朗伊斯兰革命卫队（IRGC）重新确立控制权，将船只驱逐甚至开火。 美国海军拦截了一艘可能运载弹道导弹材料的伊朗货船，加剧了紧张局势。IRGC坚持只有在他们的控制下海峡才会开放，这与美国的要求和制裁威胁形成了僵局。 市场现在对这种不稳定做出反应，油价反弹，股指期货下跌。一个关键问题是伊朗内部的权力动态——IRGC，而不是文官政府，似乎在推动政策，这使得美国的谈判更加复杂。即将举行的在巴基斯坦的和平谈判面临不确定性，因为伊朗威胁不出席。 这种情况创造了一个悖论性的市场环境：尽管存在潜在的能源短缺，但股市指数仍然强劲，这凸显了准确评估地缘政治风险的难度。目前的停火协议将于周三到期，这是一个关键事件。
零对冲(ZeroHedge) RSS
## 伊朗冲突与经济展望 - 每周摘要
伊朗局势依然紧张，进入第八周。近期事态发展*可能*预示着和平进展，但德意志银行的Jim Reid等分析师认为，达成持久协议仍然充满挑战，这呼应了乌克兰战争初期乐观情绪的担忧。停火协议将于周三到期，美国（威胁袭击伊朗基础设施）和伊朗（否认进一步谈判）的言论不断升级。霍尔木兹海峡的间歇性关闭进一步增加了复杂性，影响了航运可能性。
除了中东地区，美国经济日历的重点是周二的零售销售数据，预计将显示因汽车销售和油价上涨而反弹。周二的凯文·沃什美联储主席提名听证会将受到密切关注；他历史上倾向于鹰派立场，尽管近期经济形势发生变化，但他可能会对降息发表谨慎评论。
本周还将发布英国、欧洲和日本的关键数据，包括通货膨胀和采购经理人指数。公司财报将包括国防、能源和科技公司，在地缘政治不确定性下提供见解。总体而言，市场正在伊朗潜在的局势缓和与持续的经济逆风之间艰难平衡。
MicroStrategy，由迈克尔·塞勒领导的最大上市公司比特币持有者，已显著增加其持有量，现总计815,061 BTC——总成本为615.6亿美元。最近一次购买了34,164比特币，耗资25.4亿美元，是按数量计算的第三大购买量。
此次收购主要通过出售Stretch (STRC)——一种永久优先证券——来资助（占比85.7%），其余部分来自A类普通股(MSTR)。STRC 出现了创纪录的活动，包括最大规模的单日购买狂潮，两天内总计约17,204 BTC。
MicroStrategy 还宣布计划向 STRC 持有者支付半月度股息，这是一项独特的优惠。重要的是，最近的股价上涨正在推动 MicroStrategy 的市值接近其净资产价值 (NAV)，这是稳定性和潜在持续股价复苏的关键指标。
美国稀土公司正在以约28亿美元的价格收购巴西Serra Verde集团，以加强独立的稀土矿产供应，这对于电动汽车和国防系统等技术至关重要。 这项交易包括3亿美元现金和股票，旨在减少对中国目前在稀土市场中的主导地位。
Serra Verde的矿山尤其有价值，因为它生产四种关键磁性稀土——钕、镨、鏑和钐，其100%的产量已通过与美国政府相关实体签订的长期协议锁定。
此次收购将加速美国稀土公司建立从采矿到磁体制造的完整国内供应链的计划，以应对最近中国的出口限制，这些限制凸显了全球供应链的脆弱性。 两家公司的首席执行官都强调了确保这些矿产对于国家安全和技术领导地位的战略重要性，因为行业正处于关键时刻。
三名洛杉矶县居民因策划涉及熊服和豪华车辆的精心保险欺诈计划而被判刑。该团伙伪造熊袭击了一辆劳斯莱斯和两辆梅赛德斯-奔驰汽车，向保险公司提交了约142,000美元的虚假索赔。
该骗局被揭露是因为一家保险公司标记了一项可疑索赔，并附有“熊”损坏车辆的监控录像。调查人员确定“熊”实际上是一个穿着服装的人，野生生物学家证实了这一点。搜查令在嫌疑人的家中发现了一套熊服。
阿尔菲亚·祖克曼和鲁本·塔姆拉齐安被判处180天监禁（通过周末项目执行），并分别被勒令支付55,000美元和52,000美元的赔偿金。瓦黑·穆拉德卡尼亚正在等待赔偿判决，而第四名被告阿拉拉特·奇尔基尼安的初步听证会定于九月举行。加州保险专员里卡多·拉拉强调了保险欺诈的严重性以及他的部门调查此类计划的决心。
AST SpaceMobile的股票在Blue Origin的New Glenn火箭首次飞行中未能将BlueBird 7卫星送入正确轨道后，经历了大幅下跌。Blue Origin成功着陆了火箭的第一级，这是一个重要里程碑，但该卫星现在轨道过低无法运行，将被退役。
尽管这是一个挫折，分析师强调AST SpaceMobile在集成和发射过程中获得了宝贵经验。由于此次发射仅携带一颗卫星，不像未来计划的任务那样，因此影响有所减轻。
此次失败导致AST SpaceMobile的股价在盘前交易中暴跌高达14%，抹去了今年大部分涨幅。尽管存在问题，但这一事件凸显了美国航空航天工业的一项关键成就——可重复使用火箭的成功开发，这是中国航天计划目前所缺乏的能力。
英国首相基尔·斯塔默因极具争议的彼得·曼德尔森出任美国大使一事面临重大危机，并引发对其辞职的呼声。尽管曼德尔森过去与已定罪的性犯罪者杰弗里·爱泼斯坦有已知关联，斯塔默仍提名他担任此职位，声称他直到任命后才知晓两人关系的全貌。
丑闻升级， revelations 显示曼德尔森因声誉风险未能通过安全审查，但仍由高级外交部官员奥利·罗宾斯爵士批准获得许可，罗宾斯爵士此后已被撤职。斯塔默现在声称他从未被告知安全审查失败的情况——这一说法遭到反对党质疑，他们指责他虚伪或无能。
文件表明，内部曾对任命的仓促性质和潜在利益冲突提出担忧。这场风波引发了部长和公务员之间的信任破裂，并警告称会对公务员队伍产生“寒蝉效应”。斯塔默预计将向议会发表讲话，就他的判断力和对局势的处理方式面临严厉审查，这可能会影响他在最近选举失利后的领导地位。
## 霍尔木兹海峡 & 伊朗谈判 - 摘要 霍尔木兹海峡的航运严重受阻，在美国海军拦截一艘伊朗货船后，过去12小时内只有三艘船只通过。伊朗誓言报复此次扣押，表示已采取克制以保护船员，但将对美国军方“采取必要行动”。 中国国家主席习近平在与沙特阿拉伯王储的通话中敦促重新开放该航道，强调其对中国石油进口的影响。Polymarket数据显示，到四月底航运恢复正常的概率较低，仅为28%。 重启美国与伊朗谈判的努力仍在进行中，副总统万斯计划再次前往巴基斯坦进行谈判。然而，尽管巴基斯坦做出保证，伊朗的参与仍然不确定，德黑兰坚决否认正在考虑转移浓缩铀。 局势因美国总统不断变化的言论而更加复杂，其语气在缓和与新的威胁之间摇摆。专家指出，关于伊朗核能力和霍尔木兹海峡控制权的动态是“零和”的，这使得达成稳定解决方案变得困难。
## 市场总结 – 2024年4月22日
周末地缘政治紧张局势加剧，伊朗在短暂重新开放后再次关闭霍尔木兹海峡，美国扣押了一艘伊朗船只，这给正在进行的停火期限临近的和平谈判蒙上阴影。这最初导致油价飙升（上涨5.5%至每桶88.5美元），并削弱了市场乐观情绪，导致期货下跌——标普500指数下跌0.5%，纳斯达克指数下跌0.4%。
尽管局势升级，但市场尚未完全消化谈判破裂的可能性，仍存在一些乐观情绪。主要财报周即将开始，策略师预计强劲的业绩将支撑股市。“七巨头”科技股领跌盘前交易。
欧洲股市下跌1.1%，而亚洲市场上涨，弥补了周五美国股市的涨幅。欧洲债券收益率上升，而美国国债的变动较为温和。
主要进展包括美国行政命令发布后，致幻相关股票的上涨，以及重要的公司新闻，包括建筑产品行业的一项170亿美元的收购。焦点仍然是美伊谈判的结果和即将发布的数据，美联储已进入噤声期。
## 霍尔木兹海峡中断与全球影响 - 摘要
中国国家主席习近平呼吁沙特阿拉伯王储确保霍尔木兹海峡的航运畅通，此前约50天的中断影响了中国的石油进口，导致2月份下降了10%。 这是习近平首次直接呼吁重新开放该水道，因为油轮交通基本停滞，船舶返航事件有所增加。
这种情况与持续的冲突和谈判有关，伊朗最初不愿在美国采取行动（包括扣押一艘伊朗船只）后继续和平谈判。 然而，伊朗现在表示愿意向伊斯兰堡参加第二轮谈判派遣代表团。
全球范围内，中断正在导致能源采购的转变。 中国正在增加从美国的乙烷进口，新加坡正在使其液化天然气供应多样化，印度正在扩大对船舶的保险范围。 国际能源署报告称，全球电力消耗正在上升，进一步凸显了稳定能源路线的重要性。 这种情况凸显了霍尔木兹海峡的战略重要性以及全球能源市场的相互关联性。